Нефтедоллары важней

Главное — upstream

Проекты upstream — разведка и добыча нефти — всегда были приоритетны для российских нефтяников (см. график). Учитывая благоприятную мировую конъюнктуру, отечественные вертикально-интегрированные компании намерены ускоренными темпами наращивать добычу.

Так, Сургутнефтегаз уже дважды менял прогноз нефтедобычи на 2005 год: по последней версии, компания намерена получить 63,7 млн тонн (против 59,4 млн тонн в 2004-м: тогда годовой рост составил 10%). Пресс-секретарь компании Раиса Ходченко отказалась озвучить инвестиционные планы Сургутнефтегаза, но судя по документам компании в эксплуатацию планируется ввести четыре новых месторождения в Ханты-Мансийском АО (Сынь-Еганское, Тундринское, Верхненадымское и Западно-Сахалинское). В Якутии на Талаканском месторождении заработают пять новых скважин. Для реализации этих планов, по оценке ИГ «Атон», потребуются дополнительные капзатраты — около 1,5 млрд долларов в 2005 году и 1,6 млрд долларов в 2006-м.

Согласно Программе стратегического развития группы ЛУКОЙЛ на 2005 — 2014 годы, в 2005-м добыча нефти запланирована на уровне 90,2 млн тонн, что на 4% выше показателей 2004-го. Прирост запасов углеводородного сырья должен составить 130%. (Заметим, что ЛУКОЙЛ уже лидирует среди российских нефтяных компаний по обеспеченности запасами нефти на 25 — 26 лет.) На Урале основные проекты будут связаны с развитием добычи нефти и газа на севере Пермской области (см. интервью с гендиректором ООО «ЛУКОЙЛ-Пермь» Николаем Кобяковым ).

ООО «ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь» планирует в нынешнем году добыть более 53,5 млн тонн нефти, этот же уровень компания намерена сохранить в 2006 — 2010 годах. Эффект даст ввод в эксплуатацию новых месторождений и скважин (Южно-Мессояхского, Западно-Тугровского, Средне-Мулыминского, Андреевского, а также Кетлохского лицензионного участка). Особое внимание будет уделяться применению физических методов повышения нефтеотдачи пластов (ПНП), в основном операциям гидроразрыва пласта. Как объясняют специалисты ООО «ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь», на крупных месторождениях запасы нефти в наиболее продуктивных пластах значительно выработаны, а добываемая продукция характеризуется высокой обводненностью. В то же время для новых месторождений характерно сложное геологическое строение, что осложняет извлечение нефти. Поэтому перед компанией остро стоит задача повышения извлекаемости углеводородов на давно эксплуатируемых месторождениях, и объемы работ по технологиям ПНП будут расти. Также в этом году ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь планирует проведение геологоразведочных работ (как в Ханты-Мансийском, так и в Ямало-Ненецком АО) и затратит на эти цели 2,2 млрд рублей. Общий объем инвестпрограммы на текущий год — 22, 8 млрд рублей.

Компания ТНК-ВР в 2004 году увеличила добычу нефти на 13%, до 72 млн тонн, в нынешнем году планируется добыть еще на 7% больше без учета «Славнефти». Для этого ТНК-ВР намерена увеличить объем инвестпрограмм на 2005 год с прошлогодних 1,5 млрд долларов до 1,8 миллиарда. Президент и главный управляющий директор ТНК-BP Роберт Дадли заявил, что порядка 80% затрат компании связаны с разведкой и добычей нефти: «Наша цель — 100-процентное восполнение запасов».

Действовать ТНК-ВР будет во всех традиционных для себя регионах — Ханты-Мансийком АО, Оренбургской и Тюменской областях. В частности, в ХМАО, где компания эксплуатирует крупнейшее по запасам нефти в России, но уже выработанное Самотлорское месторождение, ТНК-ВР намерена реализовать долгосрочную программу его реабилитации, которая оценивается в 8 млрд долларов. Кроме того, будут вводиться новые участки. В марте компания презентовала проект обустройства Усть-Вахской площади юго-восточной части Самотлора. «Этому проекту присвоен статус крупного, в целом инвестиции могут составить 600 млн долларов, причем 100 млн долларов уже в этом году», — заявил на открытии руководитель бизнес-единицы «Самотлор» Александр Жагрин . В текущем году ТНК-ВР планирует получить на этом участке около миллиона тонн нефти.

Перед ОАО «Оренбургнефть» (оренбургская «дочка» ТНК-ВР) поставлена стратегическая задача: к 2006 году добыча нефти должна вырасти до 15 млн тонн в год с последующей стабилизацией на этом уровне. Среди запланированных мероприятий — ввод в промышленную разработку месторождений Восточно-Оренбургского района (прирост добычи 1,5 — 2 млн тонн в год), для чего компании необходимо организовать транспортировку сырья с этих участков. На прямой линии с сотрудниками оренбургских предприятий ТНК-ВР в конце апреля руководитель бизнес-единицы «Оренбург — Саратов» Михаил Осипов заявил, что по 2004 году прирост запасов составил 50%. В будущем запланировано увеличение объемов геологоразведочных работ на 100%.

Восток — для избранных

Широкие перспективы пополнения запасов для российских нефтяников открылись еще в прошлом году: министр природных ресурсов РФ  Юрий Трутнев разморозил лицензионные аукционы. И если в торгах, где выставлялись мелкие месторождения, крупные компании не стали участвовать (см. «В регионах — распродажа недр», «Э-У» 12 от 28.03.05; «Последняя нефть», «Э-У» 13 от 04.04.05), то на аукционах в Ямало-Ненецком и Ханты-Мансийском АО они подняли настоящий ажиотаж.

Так, Сибнефть в декабре прошлого года отчаянно боролась со структурами Роснефти и ТНК-ВР за право разведки и добычи углеводородов на Южно-Удмуртском, Чатылькинском, Холмистом участках недр в ЯНАО. А весной этого года Сибнефть стала победителем аукционов на разработку блоков Салым-2, Салым-3 и Салым-5 в ХМАО. В общей сложности на ямальском аукционе компания заплатила 51 млн долларов, а на ханты-мансийских торгах — 19,4 млн долларов. Аналитик ИК «Финам» Мария Радина так объясняет поведение Сибнефти, остро нуждающейся в восполнении запасов: «Агрессивные методы в добыче нефти, которые использовала компания, привели к тому, что у нее возникли проблемы с наращиванием минерально-сырьевой базы. Однако у Сибнефти мало свободных средств для участия в аукционах по крупным месторождениям, например, в Восточной Сибири».

У Сургутнефтегаза также низкая по сравнению с другими российскими компаниями обеспеченность запасами (на 18 лет), поэтому предприятие активно участвует в аукционах. На тех же ханты-мансийских торгах Сургутнефтегаз получил лицензии на месторождения Салым-4 и Рогожниковский-5, заплатив за них 0,31 и 24,1 млн долларов соответственно. Но еще бо льшие возможности, за счет которых компания сможет компенсировать падающие темпы прироста добычи в Ханты-Мансийском АО, открываются в связи с экспансией в малоосвоенную Восточную Сибирь. Сургутнефтегаз считается фаворитом на аукционах, которые Минприроды планирует провести в этом регионе. Мария Радина напоминает, что сургутская компания уже разрабатывает в Восточной Сибири Талаканское месторождение, а также входит в консорциум Газпрома и Роснефти, созданный специально для освоения этого региона, плюс к этому отличается лояльностью к российским властям. Прогнозируется, что наибольшие капвложения Сургутнефтегаз направит именно на освоение восточносибирских недр.

Успех ЛУКОЙЛа и ТНК-ВР в Восточной Сибири, напротив, маловероятен. Обеим компаниями было бы интересно участие в планируемых аукционах. Но помешать этому способна новая редакция закона «О недрах», которая ограничивает участие компаний с иностранным капиталом в таких аукционах. ЛУКОЙЛ может попасть в эту категорию, так как 63% акций компании торгуется в виде ADR на западных рынках: Минприроды пока не дало четких разъяснений о том, какие компании все-таки вправе претендовать на восточносибирские недра, поясняет Мария Радина.

В марте Минприроды уже отменило несколько аукционов (по Лодочному месторождению в Красноярском крае и месторождениям Требса и Титова в Ненецком АО), поскольку участие в них собиралась принять ТНК-ВР. Встреча главы ВР  Джона Брауна с  Владимиром Путиным ясности по данному вопросу не дала. Известно лишь, что российские власти планируют объявить шесть-семь стратегических месторождений, к которым иностранцы допущены не будут точно.

В связи с этим 22 нефтяных участка, которые в конце августа — начале сентября будут реализованы на очередном аукционе в Ханты-Мансийском АО, уже сейчас вызывают большой интерес у нефтяников. Как заявили в ООО «ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь», компания планирует приобрести на тендере несколько участков. Очевидно, что конкуренцию ей составят Сибнефть, Сургутнефтегаз, ТНК-ВР.

На чужой стороне

В нынешнем году российские нефтяники продолжат реализацию амбициозных проектов в газодобыче. Компания «ЛУКОЙЛ» намерена стать второй после Газпрома по объемам добычи газа, ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь в этом году пустила в эксплуатацию Находкинское месторождение в Большехетской впадине Ямало-Ненецкого АО (запасы — 275 млрд кубометров газа). Максимального объема добычи — 25 млрд кубометров газа и 2 млн тонн газового конденсата — планируется достичь в 2012 году. Для прокачки газа в марте этого года компания подключила газопровод Находка — Ямбург к магистральному газпромовскому Ямбург — Тула-1 —; Тула-2. Нефтяники вложили в проект 12,2 млрд рублей, ожидается, что общие инвестиции в освоение месторождения составят 150 млрд рублей. В ближайших планах — сдача второй очереди обустройства месторождения и строительство резервной нитки газопровода через Тазовскую губу. Ввод в эксплуатацию остальных месторождений Большехетской впадины намечен на 2007 — 2011 годы.

Кроме того, ЛУКОЙЛ активно занимается газопереработкой. В 2005 году планируется ввести товарный парк с наливной эстакадой для отгрузки широкой фракции легких углеводородов, которые производятся на Локосовском газоперерабатывающем заводе (ХМАО). Для увеличения утилизации попутного нефтяного газа в текущем году будет введена вакуум-компрессорная станция на ДНС-7 (донажимной насосной станции) Тевлинско-Рускинского месторождения Когалымнефтегаза, основной «дочки» компании «ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь».

У ТНК-ВР также серьезные планы в газовом бизнесе. Осенью прошлого года компания выкупила у ЮКОСа за 357 млн долларов 56% акций газового ЗАО «Роспан Интернешнл» и стала владельцем 100% его акций. Предприятие разрабатывает Ново-Уренгойское и Восточно-Уренгойское газоконденсатные месторождения в Ямало-Ненецком АО и уникально тем, что обладает технологиями разработки газовых пластов, залегающих на глубине 4 км. Ежегодно «Роспан» может добывать 10 — 15 млрд кубометров газа. Но самый крупный газовый проект ТНК-ВР —; разработка Ковыктинского газоконденсатного месторождения в Иркутской области (запасы 1,9 трлн кубометров). По смелым прогнозам ТНК-ВР, поставки газа с Ковыкты в Иркутскую область начнутся в 2006 году, международная перспектива — выход на рынки Китая и Кореи. Но успех реализации этих планов будет зависеть от взаимоотношений с Газпромом, которые пока нельзя назвать ровными.

Сургутнефтегаз добывает 14 млрд кубометров газа в год, в планах компании — выход в новый газоэнергетический сектор и 25-процентное сокращение закупок электроэнергии у сторонних производителей уже к 2007 году. Для этого компания реализует проект строительства собственных газотурбинных электростанций. Сейчас в Сургутнефтегазе их эксплуатируется семь (обеспечивают до 20% общей потребности компании в электроэнергии). В этом году предприятие приступило ко второму этапу проекта: начато строительство еще шести станций на Юкъявинском, Конитлорском, Мурьяунском, Западно-Камынском, Северо-Лабатьюганском и Тромъеганском месторождениях в ХМАО. В 2007 — 2012 годах планируется построить четыре. Две газопоршневые электростанции возведут на Восточно-Еловом и Талаканском месторождениях (Восточная Сибирь).

Непопулярный downstream

Downstream — переработка нефти и продажа нефтепродуктов — считается в отрасли малоэффективным объектом вложения по сравнению с сектором upstream. По расчетам Марии Радиной, наиболее высокая доля инвестиций в нефтепереработку у ЛУКОЙЛа: в 2001 году — 32%, в 2002-м — 36%, в 2003-м — 41% от общего объема капитальных вложений. В прошлом году компания завершила второй этап реконструкции ЛУКОЙЛ-Пермнефтеоргсинтеза: в эксплуатацию пустили первый в России комплекс глубокой переработки нефти (мощностью 3,5 млн тонн сырья в год). Теперь предприятие способно увеличить производство моторных топлив более чем на миллион тонн в год и получать нефтепродукты европейского качества. Общий объем инвестиций по данному проекту — 350 млн долларов. Дальнейшая модернизация Пермнефтеоргсинтеза предполагает строительство установки изомеризации с гидроочисткой, а также установки каталитического крекинга.

ЛУКОЙЛ-Западная Сибирь в этом году запустила в промышленную эксплуатацию вторую очередь нефтеперерабатывающего завода, что позволит компании расширить производство бензинов АИ-95, АИ-92, дизельного топлива и авиационного керосина. По прогнозу Марии Радиной, в будущем доля капвложений ЛУКОЙЛа в российские НПЗ будет повышаться: «В отдельные периоды на реструктуризацию зарубежного блока переработки этой компании направлялось более 20% инвестиций в секторе downstream. Но поскольку в прошлом году модернизация нефтеперерабатывающего завода в Румынии завершена, ситуация может измениться».

ЛУКОЙЛ — единственная отечественная вертикально-интегрированная компания, которая наращивает количество нефтепродуктов в структуре продаж. Остальные предпочитают экспортировать сырую нефть и большую часть инвестиций направляют на развитие сегмента добычи и разведки. Так, зарубежные акционеры ТНК-ВР рассматривают ее прежде всего как сырьевую компанию. ЮКОС, с которого взыскиваются налоговые недоимки, не имеет средств для инвестирования в сектор downstream.

Сургутнефтегаз (у него, кстати, по данным ИГ «Регион», на счетах 6,5 млрд долларов свободных средств) уже порядка десяти лет надеется, что получит налоговые льготы на широкомасштабную реконструкцию своего единственного НПЗ — Киришинефтеоргсинтеза. Мощности завода ограничены: при годовой добыче Сургутнефтегаза в 60 млн тонн нефти он перерабатывает только 15,2 млн тонн. До сих пор компания не могла решиться на модернизацию, но недавно было заявлено, что возможно уже в этом году она все-таки инвестирует 500 млн долларов: 120 миллионов — для повышения мощности, 380 — в покупку оборудования глубокой переработки к установке гидрокрекинга. Официальных комментариев в компании не дают, но известно, что она намерена ввести в эксплуатацию установку гидрокрекинга в четвертом квартале 2008 года. Далее в планах — строительство терминала по перевалке нефтепродуктов в бухте Батарейная (Ленинградская область), которое уже долгие годы не двигается с мертвой точки.

Впрочем, как отмечает Мария Радина, отказ Сургутнефтегаза от строительства НПЗ в Приморске (на паях с Роснефтью) может говорить о том, что компания считает в принципе невыгодным вкладываться в переработку. «Вообще объем инвестиций в российскую нефтепереработку сегодня недостаточен, поскольку в условиях современной системы налогообложения отрасли это невыгодно. Как показала практика ЛУКОЙЛа, инвестиции в переработку негативно сказываются на рентабельности компании. Российские нефтепродукты из-за более низкого качества торгуются за рубежом с дисконтом», утверждает аналитик.

По прогнозам главы Федерального агентства по энергетике Сергея Оганесяна , озвученным на апрельском форуме «ТЭК России в XXI веке», объем инвестиций в нефтеперерабатывающую отрасль к 2010 году планируется увеличить до 131 млрд рублей против 29,2 миллиарда в 2004 году. Если в прошлом году на российских заводах переработано 195 млн тонн нефти, то в нынешнем ожидается 197 млн тонн, в 2010-м — 200 млн тонн, к 2020 году — до 215 млн тонн.

Правда, пока неизвестно, какие стимулы будут созданы для этого государством. Чиновники наравне с добывающими компаниями заинтересованы в снятии сливок с высоких цен на нефть. Во-первых, налог на добычу полезных ископаемых напрямую привязан именно к ним; во-вторых, исходя из мировых цен рассчитываются экспортные пошлины на нефть, и они уже достигли рекордного максимума (на 1 апреля — 102,6 доллара за баррель, с 1 июня, по прогнозу, — 133 доллара за баррель). Один из вариантов — отмена экспортных пошлин на нефтепродукты: это могло бы увеличить их производство. Но пока правительство лишь повышает ставки: с 24 апреля вывозная пошлина на мазут, к примеру, поднялась с 36,7 до 43,8 доллара за тонну.

Дополнительные материалы:

«Белые пятна» Прикамья

Если максимально вкладывать в разработку нефтяных залежей Пермской области, объемы добычи нефти в регионе можно увеличить, убежден генеральный директор ООО «ЛУКОЙЛ-Пермь» Николай Кобяков

Николай Кобяков

— Николай Иванович, охарактеризуйте объем инвестиционной программы компании на 2005 год. В какие направления будут вкладываться средства?

— На инвестиционные программы планируется направить 3,76 млрд рублей. Приоритет — добыча нефти и газа. Перед нами поставлена задача повышения эффективности бизнеса, в соответствии с ней для ЛУКОЙЛ-Перми разработана Стратегия развития добычи нефти до 2010 года. Ее реализация позволит увеличить объемы добычи нефти в Пермской области с 10 млн тонн в 2004 году до 11,5 млн тонн в 2010-м.

— Большинство месторождений ЛУКОЙЛ-Перми на третьей стадии: для нее характерны рост обводненности и снижение уровня добычи. На такие участки приходится более 60% текущей добычи компании. Тем не менее увеличить объемы добычи в Пермской области можно, если успешно реализовать три разработанные нефтяниками программы.

Первая — повышение нефтеотдачи пластов. Она предусматривает проведение комплекса мероприятий по интенсификации добычи нефти на существующем фонде скважин и повышению нефтеотдачи разбуренных и эксплуатируемых залежей.

Вторая программа — развитие минерально-сырьевой базы: проведение геологоразведочных работ, открытие и ввод в разработку перспективных запасов, участие в аукционах по приобретению лицензий на недропользование и организацию добычи на лицензируемых месторождениях.

Третья составляющая стратегической задачи ускоренного развития нефтедобычи — реализация проектов бурения и ввода в эксплуатацию новых месторождений. В ЛУКОЙЛ-Перми отобрано 25 проектов, удовлетворяющих критериям наибольшей эффективности инвестиций, принятым в ЛУКОЙЛе. При реализации проектов планируется применять современные технологии, которые позволят максимально использовать потенциал нефтяной залежи. Капитальные вложения в эти проекты в течение 10 лет должны превысить 13 млрд рублей.

Планируется применение наиболее эффективных технологий в бурении. Прежде всего это горизонтальное бурение, позволяющее повысить начальные дебиты в два-три раза и сократить количество скважин в полтора-два раза. Кроме того, технология вскрытия пластов на депрессии: она позволяет повысить дебит по сравнению с традиционными методами на 50%.

— Политика предприятия в отношении геологоразведки всегда строилась по одному принципу: прирост извлекаемых запасов должен превышать годовую добычу. Стоит отметить, что если юг Пермской области считается уже максимально исследованным, то на севере Прикамья еще достаточно «белых пятен», и основные геологоразведочные работы сосредоточены именно там. Наша компания ведет геологоразведку на территориях Красновишерского, Чусовского, Добрянского, Соликамского, Чердынского, Уинского, Ординского, Чернушинского и Октябрьского районов. В ближайших планах начать разведку в Частинском районе и на землях городов Березники, Губаха, Гремячинск. Перспективна с точки зрения поиска, разведки и разработки нефтяных залежей с самой высокой плотностью распределения углеводородного сырья в Пермской области территория знаменитого Верхнекамского месторождения калийных солей: открыто девять месторождений нефти, семь из них в разработке.